Курс акций Татнефть | Обыкновенные TATN и Привилегированные

Курс акций Татнефть (TATN и TATNp): онлайн график + аналитика и прогноз

Здравствуйте, в моем фокусе сегодня будут бумаги одного из представителей нефтяного сектора РФ. Я рассмотрю обыкновенные акции Татнефть: гляну, как развивалась фирма, проанализирую, что она представляет собой сейчас, и попробую немного заглянуть в будущее, чтобы понять, привлекательны ли ее бумаги для инвестирования.

Добавлю пару слов о влиянии индекса MSCI Russia на обыкновенные акции и уточню, какие связанные с этим индексом риски есть конкретно у этого эмитента. Поехали!

Стоимость акций на бирже: онлайн-график

Достаточно бросить взгляд на котировки «Татнефти», и сразу видна просто потрясающая история роста. Купив обыкновенные акции в 2016 году, на сегодняшний день можно было бы утроить свои вложения. Хотя в принципе не важно, какой вид акций выбрать: и обыкновенные, и прив показали выдающиеся результаты доходности.

Данные о ценных бумагах

Динамика за все время

Обыкновенные акции:

Привилегированные акции:

О компании

«Татнефть» – средний игрок на рынке нефти, 5-е место в России по добыче с показателем 29,5 млн тонн в год. Безусловно, это очень важное предприятие для Республики Татарстан, так как основная ресурсная база находится именно там.

Больше всего нефти добывается на одном из крупных по мировым стандартам месторождении Ромашкинское. В структуре выручки экспортные продажи немного преобладают над сбытом на внутренних рынках.

Продукция компании

Помимо продажи сырой нефти и газа «Татнефть» производит различные нефтепродукты и продукты нефтехимии, причем все больше и больше смещается в сторону выпуска последних.

Компания владеет сетью собственных АЗС. Множество всем известных потребительских товаров – AOS, SoRti, BiMAX, Биолан, шины Viati и Kama – тоже производятся на предприятиях «Татнефти». Вдобавок акционерное общество – собственник банка «Зенит» и активно работает в финансовой сфере.

Главные акционеры

Основной мажоритарий – республика Татарстан, ей принадлежит 34 % акционерного капитала «Татнефти». Самая большая доля из этого пакета приходится на подконтрольную республике компанию АО «Связьинвестнефтехим» – 26,14 %. Через ADR (американские депозитарные расписки) The Bank of New York владеет 24,11 % обыкновенных акций.

Фри флоат проходит как 24 %, есть казначейский пакет, равный 3 %. Небольшими долями обыкновенных акций также обладает менеджмент «Татнефти».

Ключевая фигура и ее роль

Генеральный директор Маганов Наиль Ульфатович. Настоящий ветеран «Татнефти», который пришел в организацию обыкновенным рабочим в1976 году. Поднимаясь по карьерной лестнице в рамках одного предприятия, он добился очень серьезных результатов и в конце 2013 года занял высшую должность в акционерном обществе. Владеет микропакетом в 0,000176 % обыкновенных акций.

Читать статью  Работодатели назвали самые эффективные способы мотивации сотрудников

Дочерние компании

Одно из крупнейших дочерних обществ «Татнефти» – производственный комплекс ОАО «ТАНЕКО». В общем насчитывается около 147 предприятий:

  • нефтегазодобыча;
  • переработка;производство нефтехимии, теплоэлектроэнергетики;
  • научное и техническое сопровождение и т.д.

Планы компании на будущее

«Татнефть» в сентябре 2018 опубликовала долгосрочную стратегию. Добыча нефти к 2030 году должна составить 38,4 млн тонн в год.

Планируется, что в процессе переработки выпуск светлых нефтепродуктов увеличится до 89 % от общего объема, который, в свою очередь, предполагает рост с 9,3 до 15,3 млн тонн. Заправочный, шинный, энергетический, банковский и прочие бизнесы, по словам «Татнефти», тоже не будут стоять на месте.

Например, в области машиностроения предполагается, что объем выручки в рублях возрастет в 3,6 раза, а маржинальность по Ebitda будет не ниже 16 %: это выше текущего уровня на 5 пунктов.

Кроме того, «Татнефть» собирается запустить производство полиэтилена. В комплексе все это должно обеспечить рост акций эмитента. Долгосрочная цель по совокупной капитализации – 36 млрд долларов. В опубликованной стратегии компания закладывает прогноз цены на нефть и валютный курс от Минэкономразвития РФ.

Статистика дивидендов

С дивидендами у обыкновенных акций Татнефти все в порядке. Они не только регулярно выплачиваются, но и с каждым разом увеличиваются.

Дивидендная политика устанавливает минимальный порог в 50 % от чистой прибыли по МСФО или РСБУ в зависимости от того, какая больше. На деле, как правило, получается 75 % от ЧП. Размер дивидендов одинаков как для обыкновенных акций, так и для префов.

За какой год Период Последний день покупки Дата закрытия реестра Размер на акцию Дивидендная доходность Цена акции на закрытии Дата выплаты
2020 2 кв 8 окт 2020 12 окт 2020 9,94 ₽ 2,14% 26 окт 2020
2020 2 кв 26 дек 2019 30 дек 2019 24,36 ₽ 3,09% 789 ₽ 13 янв 2020
2019 25 сен 2019 27 сен 2019 40,11 ₽ 5,42% 740 ₽ 11 окт 2019
2019 3 июл 2019 5 июл 2019 32,38 ₽ 4,15% 780 ₽ 19 июл 2019
2018 4 янв 2019 9 янв 2019 22,26 ₽ 3,02% 737,7 ₽ 23 янв 2019
2018 10 окт 2018 12 окт 2018 30,27 ₽ 3,67% 823,8 ₽ 26 окт 2018
2018 4 июл 2018 6 июл 2018 12,16 ₽ 1,78% 684,15 ₽ 20 июл 2018
2017 20 дек 2017 23 дек 2017 27,78 ₽ 5,82% 477,3 ₽ 5 янв 2018
2017 5 июл 2017 7 июл 2017 22,81 ₽ 5,87% 388,5 ₽ 21 июл 2017
2017 6 июл 2016 8 июл 2016 10,96 ₽ 3,41% 321,15 ₽ 22 июл 2016
2016 13 июл 2015 15 июл 2015 10,58 ₽ 3,59% 295,05 ₽ 29 июл 2015
2015 14 июл 2014 16 июл 2014 8,23 ₽ 3,56% 231 ₽ 30 июл 2014
2014 13 мая 2013 13 мая 2013 8,6 ₽ 4,13% 208 ₽ 27 мая 2013
2013 14 мая 2012 14 мая 2012 7,08 ₽ 4,32% 163,99 ₽ 28 мая 2012
2012 6 мая 2011 6 мая 2011 5,02 ₽ 2,88% 174,22 ₽ 20 мая 2011
2011 1 фев 2010 1 фев 2010 6,56 ₽ 4,62% 141,86 ₽ 15 фев 2010
2010 12 мая 2009 12 мая 2009 4,42 ₽ 3,45% 128 ₽ 26 мая 2009
2009 12 мая 2008 12 мая 2008 5,65 ₽ 3,26% 173,2 ₽ 26 мая 2008
Читать статью  Чем опасны паевые инвестиционные фонды | Финтолк
За какой год Период Последний день покупки Дата закрытия реестра Размер на акцию Дивидендная доходность Цена акции на закрытии Дата выплаты
2020 8 окт 2020 12 окт 2020 9,94 ₽ 2,22% 26 окт 2020
2020 26 июн 2020 30 июн 2020 1 ₽ 0,18% 548 ₽ 14 июл 2020
2019 26 дек 2019 30 дек 2019 24,36 ₽ 3,24% 752,9 ₽ 13 янв 2020
2019 25 сен 2019 27 сен 2019 40,11 ₽ 6,01% 667 ₽ 11 окт 2019
2019 3 июл 2019 5 июл 2019 32,38 ₽ 4,87% 664,5 ₽ 19 июл 2019
2018 4 янв 2019 9 янв 2019 22,26 ₽ 4,29% 519 ₽ 23 янв 2019
2018 10 окт 2018 12 окт 2018 30,27 ₽ 5,24% 578 ₽ 26 окт 2018
2018 4 июл 2018 6 июл 2018 12,16 ₽ 2,65% 458,4 ₽ 20 июл 2018
2017 20 дек 2017 23 дек 2017 27,78 ₽ 7,12% 390 ₽ 5 янв 2018
2017 5 июл 2017 7 июл 2017 22,81 ₽ 7,92% 288 ₽ 21 июл 2017
2017 6 июл 2016 8 июл 2016 10,96 ₽ 6,19% 177,2 ₽ 22 июл 2016
2016 13 июл 2015 15 июл 2015 10,58 ₽ 6,53% 162 ₽ 29 июл 2015
2015 14 июл 2014 16 июл 2014 8,23 ₽ 6,16% 133,51 ₽ 30 июл 2014
2014 13 мая 2013 13 мая 2013 8,6 ₽ 8,23% 104,49 ₽ 27 мая 2013
2013 14 мая 2012 14 мая 2012 7,08 ₽ 7,95% 89,1 ₽ 28 мая 2012
2012 6 мая 2011 6 мая 2011 5,02 ₽ 5,03% 99,85 ₽ 20 мая 2011
2011 1 фев 2010 1 фев 2010 6,56 ₽ 8,58% 76,48 ₽ 15 фев 2010
2010 12 мая 2009 12 мая 2009 4,42 ₽ 9,67% 45,7 ₽ 26 мая 2009
2009 12 мая 2008 12 мая 2008 5,65 ₽ 6,49% 87,05 ₽ 26 мая 2008

Интересные факты о компании

Среди крупных представителей нефтяной отрасли РФ именно «Татнефть» имеет самые высокие льготы по НДПИ – 6,4 доллара / баррель. В период с 2011 по 2018 г. налоговые льготы обеспечили 119 % Free cash flow и 78 % чистой прибыли общества. Текущая стоимость налоговых льгот «Татнефти» равна 75 % приведенной стоимости компании (EV). В результате налоговой реформы 2019 г. эта цифра должна достигнуть 110 % EV.

Где и как купить акции сегодня

Купить и продать акции «Татнефти» на данный момент довольно просто. Обыкновенные и привилегированные акции котируются на московской бирже, а депозитарные расписки обращаются на Лондонской фондовой бирже (LSE).

Читать статью  Как инвестировать в акции: с чего начать новичку и как получить прибыль

Через российского брокера

Название Рейтинг Плюсы Минусы
Финам 8/10 Самый надежный Комиссии
Открытие 7/10 Низкие комиссии Навязывают услуги
БКС 7/10 Самый технологичный Навязывают услуги
Кит-Финанс 6.5/10 Низкие комиссии Устаревшее ПО и ЛК

Брокеры часто предоставляют собственные интерактивные приложения, в которых есть суперудобные и простые интерфейсы. Там же в реальном времени можно отслеживать стоимость акций эмитента.

Если вы по каким-то причинам не хотите покупать обыкновенные акции на Московской бирже, а хотите приобрести АДР в Лондоне, то это можно сделать либо через местного брокера, либо открыв счет у зарубежного специалиста.

Через банк

Купить обыкновенные акции в любом отделении банка не получится, но это можно сделать через отдел инвестиций. Покупка таким способом скорее подойдет тем, кто обладает большим капиталом и хочет сформировать стратегическую позицию в акциях.

Напрямую в компании, у частного лица или фирмы

Альтернативные способы приобретения обыкновенных акций тоже имеют место. Например, для сотрудников «Татнефти» может быть актуальным заключить сделку прямо в офисе компании.

Что влияет на цену акций

В анализе обыкновенных акций «Татнефти» первоочередная роль отводится цене на нефть. Дополнительно необходимо следить за валютным курсом: от девальвации зависит, сколько будут стоить акции. Этот процесс играет на руку акционерам. Обязательно отслеживайте налоговые изменения в нефтяной отрасли, они тоже сильно могут влиять на доходы компании.

Рынок не оставляет без внимания высокие корпоративные стандарты и дивидендные выплаты. Многие фонды держат эти акции, и их решения о покупке или продаже бумаг могут сильно влиять на цену в краткосрочной перспективе.

Перспективы компании

Диверсификация доходов и уход в сторону повышения рентабельности за счет выпуска более чистых нефтепродуктов кажется разумной моделью. Производство потребительских товаров и банковский бизнес предоставят «Татнефти» преимущество по сравнению с другими нефтяниками.

Аналитика и прогноз по бумаге

Несмотря на перспективы «Татнефти», по мультипликаторам в отрасли дороже нее стоит только «Новатэк» (но тот и растет сильнее). Зато дивидендная доходность ее обыкновенных акций – одна из лучших. Если говорить об основных рисках обыкновенных акций, то к ним стоит отнести:

  • падение цен на нефть;
  • увеличение капитальных вложений;
  • негативные изменения налогового режима;
  • снижение веса «Татнефти» в индексе MSCI Russia.

Последнее технически – очень важный момент, так как во многом рост капитализации был обеспечен как раз притоком денег от иностранных инвестиционных фондов. Если в общих чертах, то компания находится на 4-м месте в этом индексе с весом 8,53 %. «Новатэк» расположился на одну позицию позади, но уже наступает на пятки, и через некоторое время ситуация может поменяться.

Вес «Новатэка» увеличится, а вес «Татнефти» сократится, что вызовет немалый отток инвестиций из бумаг компании. Такие вещи могут существенное давление на цену обыкновенных акций.

Альтернатива в этой отрасли

Конкуренцию за деньги инвесторов обыкновенным акциям «Татнефти» составляют бумаги других гигантов нефтегазовой отрасли: «Газпромнефти», «Роснефти», «Лукойла», «Башнефти», «Газпрома» и «Новатэка».

Заключение

Подведу небольшой итог. «Татнефть» – обычный представитель российской нефтянки, но с хорошими корпоративными стандартами, неплохой стратегией на будущее и довольно интересной дивидендной доходностью на акцию. Однако высокая оценка обыкновенных акций и возможные риски побуждают к покупке бумаг Татнефти только на рыночных коррекциях.

Надеюсь, было интересно, а главное, полезно. Подписывайтесь на статьи и обязательно делитесь ими в соцсетях.

http://greedisgood.one/aktsii-tatneft

Понравилась статья? Поделиться с друзьями: